Rétablissement et vente d’entreprises
en tant que PDG par intérim
Domaines de spécialisation : Assainissement dans le cadre d’une procédure d’insolvabilité, processus M&A et Intégration post-fusion
Entreprise :
- Robinetterie industrielle, 28 millions d’euros de chiffre d’affaires, 170 employés en Allemagne et en France
- Vannes d’arrêt et de régulation pour l’industrie chimique et pétrochimique, les centrales électriques conventionnelles ainsi que les centrales nucléaires. base de clientèle mondiale
responsabilité :
- PDG et directeur général
- Procédure d’insolvabilité – Plan de redressement
- Processus de fusion et d’acquisition et vente d’entreprise
- Intégration post-fusion
Situation de départ :
Le petit groupe d’entreprises a été vendu comme carve out d’un groupe américain coté en bourse à un petit fonds de private equity allemand. Dernièrement, il y a manifestement eu des pertes opérationnelles. Les rapports financiers des cinq dernières années faisaient défaut. Même neuf mois après le rachat, le nouvel actionnaire n’avait toujours pas obtenu de transparence sur la situation réelle de l’entreprise.
mesures :
- Détection et suppression des pratiques de pré-facturation
- Création d’une transparence concernant le carnet de commandes, le chiffre d’affaires et le plan de production
- Remédier aux lacunes dans la planification des liquidités
- La menace imminente d’insolvabilité est devenue visible. Le nouvel actionnaire n’était pas en mesure d’injecter les capitaux nécessaires à court terme ou de fournir des garanties. En raison de l’historique, il n’y avait pas d’alternative à la déclaration immédiate de l’insolvabilité.
- Poursuite des activités pendant 5 mois de procédure d’insolvabilité : production continue et livraison aux clients ainsi que des activités de distribution avec des entrées de commandes représentant encore environ 50% du « niveau normal ».
- Développement et mise en œuvre d’un plan de restructuration.
- Négociation et mise en œuvre de la convention collective d’assainissement et de la compensation des intérêts avec le syndicat et le comité d’entreprise.
- Processus de fusion et d’acquisition et vente de l’entreprise à une entreprise familiale italienne de taille moyenne du même secteur.
- Soutien du nouvel investisseur en tant que conseiller et directeur sur place pendant le transfert d’entreprise et la première phase critique de l’intégration post-fusion.
résultat :
- Augmentation de la fiabilité des livraisons et de la rentabilité malgré le processus d’insolvabilité
- Les clients et les fournisseurs sont fidèles à l’entreprise
- Mise en œuvre du plan de redressement et vente réussie de l’entreprise
- Maintien à long terme d’environ 2/3 des emplois
